Sora Naegino finalmente se ha consolidado como la estrella de Kaleido Stage pero pronto comienza a brillar una nueva estrella. Rosetta Passel es seleccionada para participar en la próxima función con un papel principal.
Pero cuando las cosas empiezan a salir mal en los ensayos, Rosetta comienza a comprender lo difícil que es interpretar el papel y a cuestionar su propia capacidad para permanecer en Kaleido Stage. Mientras tanto, Fool también lucha con sus demonios del pasado.